‘비트코인 마진거래’, 레버리지 이용해 고수익을 내는 법 [2024년]

최근 몇 년 동안 암호화폐 시장이 성숙하면서 새로운 거래 방법이 시장에 도입되고 있습니다. 이러한 투자 방법 중 하나가 마진거래입니다. 하지만 마진거래는 손실 위험이 매우 큽니다. 이 때문에 삼가해야 할 투자 습관이 있습니다. 이를 염두에 두면, 보다 나은 수익을 기대할 수 있습니다.

이번 글에서는 비트코인 마진 거래는 무엇이며, 이를 통해 어떻게 고수익을 올릴 수 있는지 자세히 살펴보겠습니다.

비트코인 마진거래란 무엇인가요

비트코인 마진거래는 일반적으로 암호화폐 거래소에서 자금을 빌려 비트코인을 거래하는 것을 말합니다.

암호화폐 거래소에서 투자자에게 자금을 빌려주어 더 큰 규모의 주문을 할 수 있도록 유도합니다. 이러한 투자가 성공할 경우, 상당한 수익을 창출할 수 있습니다.

암호화폐 마진거래 vs 일반 거래

암호화폐 시장에서의 마진거래를 통해 트레이더는 추가 자본을 빌려 초기 투자금 이상으로 거래 포지션을 확대할 수 있습니다. 이러한 접근 방식은 성공적인 거래로 수익을 크게 늘릴 수 있고, 시장이 불리하게 움직이면 그에 비례해 손실이 커질 수 있습니다.

중요: 마진거래는 손실이 초기 투자금에 근접하면 포지션이 강제로 청산될 수 있는 청산 위험을 수반합니다. 마진 거래는 자기 자본으로만 거래하는 일반 거래보다 더 많은 시장에 대한 이해와 위험 관리 기법이 필요합니다.

마진 거래의 원리

비트코인을 2000달러 정도 구매하고 싶은데 500달러밖에 없다고 가정해 보겠습니다. 마진 거래를 이용하면 거래소에서 1500달러를 빌려서 거래할 수 있습니다.

2000달러가 올라 450달러의 수익이 발생하면, 모든 수익을 청산하고 빌린 1500달러를 대출자에게 반환될 수 있습니다. 따라서 초기 500달러와 거래 수수료를 제외한 450달러의 수익이 남게 됩니다.

마진 거래는 시장이 트레이더의 예측과 다르게 움직이면 청산됩니다. 이 경우 거래소는 자동으로 거래를 청산하고 트레이더는 모든 자금을 잃게 됩니다.

레버리지는 마진 거래 계좌를 통해 얻을 수 있는 거래 가능한 자본을 증가시키는 행위입니다. 기본적으로 레버리지는 보유한 금액과 거래할 수 있는 금액 사이의 비율입니다. 레버리지 수준은 거래소마다 다릅니다.

일부 거래소는 1:1 레버리지를 제공하는데, 이는 거래를 진행하기 위해 필요한 금액의 100%만 빌릴 수 있다는 뜻입니다. 따라서 비트코인 2개를 보유하고 있다면 해당 거래소에서 비트코인 4개를 구매하고 거래할 수 있는 자금을 빌릴 수 있습니다.

아래는 2024년에 인기 있는 암호화폐 거래소 목록과 마진 거래 작동 방식입니다.

비트코인 마진거래 암호화폐 거래소

비트코인 레버리지 거래를 하고 싶다면 다음 거래소들을 고려해 볼 수 있습니다.

1. 크라켄(Kraken)

크라켄은 미국에 기반을 둔 선도적인 암호화폐 거래소로 현물 거래, 마진 거래, 선물, 지수 등 다양한 서비스를 제공합니다. 100개 이상의 암호화폐 자산과 7개의 법정화폐(USD, CAD, EUR, GBP, JPY, CHF, AUD)를 지원합니다. 또한 스테이킹을 통해 보상을 받을 수 있습니다.

지원 코인: 크라켄은 비트코인과 이더리움, 라이트코인, 리플(XRP), 이더리움 클래식(ETC), 지캐시(ZEC), 테더(USDT) 등을 포함해 200개 이상의 코인을 지원합니다.

마진 거래: 크라켄 프로는 고급 사용자를 위한 마진 거래를 제공하며 최대 5배까지 레버리지를 사용할 수 있습니다. 제공되는 구체적인 레버리지 수준은 거래하는 통화쌍에 따라 다릅니다.

크라켄 가입하기

크라켄에서는 인증 절차를 완료한 트레이더만 마진 거래 기능을 이용할 수 있습니다. 기본적으로 인증 수준이 높을수록 더 많이 빌릴 수 있습니다.

마진 거래에 등록하려면 다음 절차를 완료하자.

1. https://www.kraken.com/sign-up으로 이동
2. 이메일, 사용자 ID 및 비밀번호를 입력할 것
3. 계정 인증 절차 밟기

크라켄에서 마진거래 하는 법

1. 크라켄 계정에 로그인
2. 거래(Trade)탭으로 이동한 후 신규 주문(New Order) 선택. 크라켄 프로(Kraken Pro)로 이동
3. 암호화 거래 쌍을 선택
4. 화면 오른쪽에서 파라미터(parameter) 설정
5. 선택(Action) : 구매(Buy)
   유형(Type) : 한도(Limit)
   레버리지(Leverage) : 대출 신청
   금액과 가격(Amount and price)
   조건부 마감 주문(Conditional Close Order): 손실제한(Stop loss) 또는 이익실현(take profit)
6. 구매(Buy) 선택
7. 화면 왼쪽 하단에 주문이 표시
8. 거래를 종료하려면 정산(settle) 또는 종료(close)를 선택

마진 거래는 중급 및 고급 요금제에서만 선택 가능합니다. 이들 요금제에 가입하려면 모두 엄격한 자금세탁방지(AML, Anti-Money Laundry) 및 고객 알기 제도(KYC, Know Your Customer) 요건을 충족해야 합니다.

거래 수수료

• 포지션 개시 및 롤오버 수수료: 크라켄의 개시 및 롤오버 수수료는 통화 또는 암호화폐에 따라 다릅니다. 예를 들어 비트코인(BTC)은 개시 수수료가 0.01%이고 롤오버 수수료는 4시간마다 0.01%입니다. 반면, 테더(USDT)는 개시 수수료와 롤오버 수수료가 모두 0.02%입니다.
• 법정통화 수수료: USD와 같은 법정통화의 경우 개시 및 롤오버 수수료는 0.018%입니다. 마찬가지로 유로(EUR), 영국 파운드(GBP), 캐나다 달러(CAD), 일본 엔(JPY)은 모두 0.015%의 개시 및 롤오버 수수료가 부과됩니다.
• 결제 수수료는 없습니다: 크라켄에서 마진 거래 포지션을 결제하는 데 수수료가 없는 것은 맞습니다. 크라켄의 개시 및 롤오버 수수료 전용 페이지에서 2024년 현재 수수료 구조를 반영한 다양한 거래 쌍에 대한 자세한 정보를 확인할 수 있습니다.

장점	단점
마진 한계가 높음	엄격한 자금세탁방지 및 KYC 절차
유동성 양호	거래 쌍이 제한적
거래 과정이 쉬움

2. 폴로니엑스(Poloniex)

폴로니엑스는 2014년 설립되었으며 암호화폐 산업계에서 가장 잘 알려진 암호화폐 거래소 중 하나입니다. 2018년 블록체인 분야 핀테크 회사인 서클에 인수되면서 큰 변화를 겪었습니다.

가용성 및 서비스: 폴로니엑스는 미국에 기반을 둔 거래소이지만, 미국 기반 트레이더에게는 서비스를 제공하지 않습니다. 이 플랫폼은 약 400개의 암호화폐를 지원하며 마진 거래, 대출, 스테이킹, 카피 트레이딩과 같은 서비스를 제공합니다. 사용자는 암호화폐 구매를 용이하게 하는 심플렉스(Simplex)를 사용해 법정화폐 입금을 통해 계좌에 자금을 입금할 수 있습니다.

마진 거래: 폴로니엑스는 마진 거래에 메이커-테이커 수수료 구조를 사용하며, 수수료는 트레이더의 30일 거래량에 따라 달라집니다. 폴로니엑스는 마진 대출에 대해 1%의 마진 이자 수수료를 부과하지만, 이 비율은 빌린 암호화폐에 따라 달라질 수 있습니다.

폴로니엑스 가입하기

다음 단계를 거쳐 폴로니엑스에서 계좌를 개설할 수 있습니다.

1. https://poloniex.com/signup/에 로그인
2. 이메일, 비밀번호를 입력 후 사람 인증 절차를 완료
3. 이메일 인증 후 신원 인증

폴로니엑스에서 마진 거래하기

1. 대시 보드에 로그인
2. 왼쪽 상단의 ‘마진’ 클릭
3. 신원 인증 과정을 마치면 마진 거래 계정 접속해 거래를 시작
4. ‘잔액(Balances)’탭으로 이동해 ‘잔액 이체’선택
5. 자금을 마진 지갑으로 이체
6. 마진 탭으로 돌아가 차트 아래에 보이는 거래 포지션 설정 파라미터를 확인
7. 포지션을 열려면 원하는 파라미터를 입력

거래 수수료

• 폴로니엑스는 거래량 기반 메이커-테이커 수수료 스케줄을 사용하여 거래 수수료를 계산합니다. 기본적으로 거래소는 거래당 수수료를 부과합니다. 30일 기준 총 거래량이 많을수록 지불하는 수수료 비율이 낮아집니다.
• 따라서 수수료를 적게 내려면 더 많이 거래해야 합니다. 거래소의 거래 수수료 등급 페이지에서 본인에게 적용되는 수수료를 확인할 수 있습니다.

장점	단점
저렴한 수수료	미국 투자자는 사용 불가
알트코인 선택지가 광범위함	KYC 절차가 매우 김
유동성 높음

3. 바이낸스(Binance)

자오 창펑(CZ)이 2017년 설립한 바이낸스는 거래량 기준 세계 최대 암호화폐 거래소로, 암호화폐와 법정화폐, 암호화폐와 암호화폐 간 거래를 지원합니다. 처음에는 중국에 있었으나 중국의 암호화폐 규제로 인해 일본으로 본사를 이전했습니다. 이후 규제 제약에 따라 홍콩에서 몰타로 본사를 이전했습니다.

바이낸스는 다양한 암호화폐를 지원하며, 플랫폼에서 500개 이상의 암호화폐를 거래할 수 있습니다.

마진 거래: 바이낸스는 다양한 기능과 여러 단계의 레버리지로 마진 거래를 제공합니다. 교차 마진 거래와 분리 마진 거래 옵션을 모두 사용할 수 있습니다. 교차 마진 거래에서 최대 레버리지는 일반 계정의 경우 3배, 마스터 계정의 경우 5배이며, 분리 마진 거래는 최대 10배까지 레버리지를 제공합니다.

바이낸스는 도지코인(DOGE)과 카르다노(ADA), 아발란체(AVAX), 체인링크(LINK), 폴리곤(MATIC) 등 여러 주요 암호화폐를 포함하도록 마진 거래 옵션을 확장했습니다.

트레이딩 페어와 전략적 결정: 바이낸스는 마진 거래를 위해 600개 이상의 거래 쌍을 지원합니다. 또, 바이낸스는 더 많은 글로벌 거래 쌍에 집중하기 위해 ADA/GBP, DOGE/GBP 등 일부 파운드(GBP) 쌍을 제거하는 등 시장 트렌드에 적응하기 위한 전략적 결정을 내렸습니다.

법정화폐 지원: 바이낸스는 미국 달러와 유로화, 영구 파운드(GBP) 등 여러 법정통화에 대한 지원을 제한 없이 확대하여 글로벌 사용자층의 접근성을 향상시켰습니다.

바이낸스에서 마진 거래하기

1. https://accounts.binance.com/en/register에 로그인
2. 이메일, 비밀번호 입력 후 18 세 이상임을 확인
3. 2단계 인증
4. 오른쪽 상단의 프로필로 마우스를 이동
5. 이메일을 클릭해 대시보드를 열기
6. 마진(Margin) 클릭
7. 마진 거래의 위험을 안내하는 알림이 표시되면 ‘마진 계정 열기(Open margin account)’ 버튼을 클릭
8. 계약 내용을 읽고, ‘이해했습니다(I understand)’를 클릭

바이낸스에서 마진 거래를 하려면 고객알기제도(Know-Your-Customer) 및 2단계 인증 과정을 완료해야 합니다.

마진 계정을 활성화하고 나면, 바이낸스 지갑에서 마진 거래 지갑으로 자금을 이체할 수 있습니다. 이체하려면 지갑(Wallet) 탭을 클릭해 마진(Margin)을 선택한 후 전송하기(Transfer) 버튼을 누릅니다. 전송할 통화와 금액을 선택한 후 송금을 확정합니다.

바이낸스에서 자금 대출하기

• 마진 지갑과 차입: 마진 지갑의 자금에 따라 차입 능력이 결정되며, 거래소는 포지션을 개설하거나 청산할 때 해당 레버리지에 따라 자동으로 자금을 빌려줍니다.
• 레버리지 세부 정보: 바이낸스는 교차 마진 거래에서 일반 계정의 경우 최대 3배, 마스터 계정의 경우 최대 5배의 레버리지를 제공하며, 격리 마진 거래에서는 최대 10배까지 레버리지를 사용할 수 있습니다.
• 동적 이자율 시스템: 바이낸스의 마진 대출 이자율은 시장 상황을 반영하여 매시간 업데이트됩니다. 차용자는 바이낸스 마진 데이터 페이지에서 최신 이자율을 확인할 수 있습니다.

장점	단점
레버리지 대출 과정이 빠름	모든 국가에서 사용이 가능하지는 않음
사용자 친화적인 거래 인터페이스
레버리지율 높음

4. 비트멕스(BitMEX)

비트멕스는 세이셸에 기반한 암호화폐 거래소로서 마진 거래 서비스로 업계에서 특히 유명세를 얻었습니다. 비트코인에 최대 100배의 레버리지를 제공하고, 이더리움에는 50배, 라이트코인에는 33.3배까지 레버리지를 제공합니다. 리플과 이더리움 클래식에는 레버리지가 20배까지 가능합니다.

각 코인에 대한 레버리지 옵션은 다릅니다. 그럼에도 불구하고, 제공하는 레버리지는 인상적인 수준입니다.

마진거래용으로 비트멕스 가입하기

1. https://www.bitmex.com/register에 로그인
2. 이름, 이메일, 비밀번호 및 거주 국가를 입력
3. 이메일을 인증 후 본인 계정에 로그인
4. 계정에 자금을 입금
5. 계정에 자금을 조달하려면 대시 보드로 이동할 것
   ‘계정’을 클릭 한 다음 자금을 지갑에 입금
6. 비트코인 네트워크에서 확인 과정이 완료되면 입금이 확정
7. 최소 입금액은 0.0001 비트코인(10,000 사토시)입니다.

 
비트멕스에서 마진 거래하기

1. 거래(Trade) 탭으로 돌아감
2. 화면 왼쪽에서 주문(Order) 버튼을 찾은 후, 원하는 주문 유형 선택
3. 거래 수량(구매 또는 판매 희망 금액)을 입력
4. 선호하는 레버리지 수준 설정
5. 거래 세부 사항을 검토 한 후, 주문 유형에 따라 구매(Buy) 또는 판매(Sell)를 클릭

비트멕스 수수료

• 비트멕스의 수수료 체계는 매우 복잡합니다. 자세한 수수료 구조는 안내 페이지에서 확인할 수 있습니다. 인출과 입금에 대해서는 수수료가 발생하지 않는다는 사실을 기억하세요.

장점	단점
높은 거래 레버리지 옵션	비트코인만 예금 가능
가입 절차가 빠름	인터페이스에 내용이 너무 많아 초보자들이 이용하기에 부적합
수수료가 경쟁력 있음

롱(Long)과 숏(short) 이해하기

비트코인 마진 거래에는 전통적인 주식 거래에서 인기있는 숏(short)과 롱(long) 포지션이라는 것이 존재합니다. 이 용어는 기본적으로 비트코인의 미래 가격이 상승 혹은 하락할지에 대한 투자자의 믿음과 관련이 있습니다.

투자자가 ‘길게 간다면(go long)’ 시간이 지남에 따라 비트코인 가격이 상승할 것이라고 믿는다는 뜻입니다. 따라서 레버리지 거래를 이용해 투자금을 불려 투자 수익을 키울 수 있습니다.

반면에, ‘짧게 간다(go short)’ 함은 비트코인의 가치가 떨어질 것이라고 예상하는 것을 말합니다. 따라서 자산 가격 하락에 베팅해, 그 반대로 예측한 투자자의 자금을 획득할 수 있습니다.

마진 거래 꿀팁

• 시작은 작게: 소규모 투자로 필요한 투자 기술을 터득하세요. 소액으로 다양한 전략을 실험하고 자신만의 거래 기술을 구축하는 데 집중하세요.
• 금리 이해: 모든 대출에는 포지션의 결과와 관계없이 지불해야 하는 이율이 따릅니다. 거래소 간의 다양한 금리를 이해하면 더욱 성공적인 투자를 할 수 있습니다.
• 시장 상황 파악: 암호화폐는 시장의 동향에 취약합니다. 거래를 하기 전, 스스로의 선택이 올바른지 철저히 조사하세요.
• 스퀴즈(Squeeze) 고려: 포지션의 청산 가격을 확인하는 것도 중요합니다. 청산 가격이란 포지션의 잔고가 없어질 때 포지션이 청산되는 가격입니다. 포지션이 언제 청산될지를 결정짓는 롱 스퀴즈(long squeez)와 숏 스퀴즈(squeeze), 여타 가격 조건에 대비하세요.

마진 거래 위험 요소

1. 레버리지 위험

어떤 면에서 보나 마진 거래는 리스크가 매우 큽니다. 거래소에서 상당한 금액의 돈을 빌린다는 것 자체가 위험한 일입니다. 거래에 앞서, 투자하려는 전략에 대한 확고한 신념이 필요합니다. 빌린 돈은 어떻게든 되갚아야 한다는 사실을 기억해야 합니다.

2. 변동성 위험

비트코인 마진 거래의 변동성은 투자 시 고려해야 할 가장 중요한 요소입니다. 비트코인은 이 세상에서 최고로 유동적인 투자 자산 중 하나입니다. 가격이 불과 몇 시간 만에 수천 달러의 등락을 기록할 정도로 변동이 심합니다. 수익을 극대화하고 싶다면 가격 예측이 정확해야 합니다.

3. 시스템 위험

비트코인 마진 거래에 존재하는 또 다른 위험은 거래 시스템에 있습니다. 거래를 원하는데로 성사시키려면 컴퓨터 성능과 인터넷 연결 상태, 이용하는 거래소 등 많은 요소들이 조화롭게 작동해야 합니다.

어느 한 부분에 문제가 생긴다면 거래가 불가능해질 수 있습니다. 거래 장애 시간이 길어질수록 수익을 취할 수 있는 기회가 사라집니다.

결론

암호화폐 마진 거래는 필요한 전문 지식을 갖춘 노련한 트레이더에게는 높은 수익성을 제공할 수 있습니다. 하지만 초보자나 경험이 적은 트레이더는 신중하게 접근해야 합니다.

초보자는 마진 거래에 참여하기 전에 전문가의 조언을 구하고 철저한 조사를 하는 것이 좋습니다. 프로세스를 철저히 이해하고 손실 감당할 수 있는 금액보다 많은 금액을 투자하거나 위험을 감수하지 마세요.

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